II samba indeksfondide teemal salvestasime eile ka podcasti, mida saavad kõik huvilised kuulata siit.
Tuleb välja, et passiivse investeerimise puhul peab aktiivselt ja hoolikalt valima kuhu passiivselt investeerida :-)
:-) See graafik on hea näide sellest, miks NAV-i muutus ei räägi väga palju sellest, kuidas investorite rahal läinud on. Kes mäletab, sai Tuleva FI-lt loa fondide käivitamiseks eelmise aasta märtsi lõpus ja vastavalt fondi reeglite järgi pidime investeerimist alustama 3. aprillil. See tähendab, et pensionikeskus näitab osakuhinda alates 28. märtsist, aga esimestel päevadel oli Tuleva nav-i graafik noolsirge. See sattus juhtumisi ajale kui turud tegid ligi 2%lise tõusu. Siit ka näiline erinevus Tuleva aasta-tulemustes. Tegelikult saime esimese ostutehingu teha alles 11. aprillil, sest selgus, et meie depoopank (Swedbank) ei olnudki veel õigel päeval valmis tehinguid vastu võtma. Sel ajal tegelikult kellegi pensioniraha veel fondis polnud - enne 31. märtsi tehtud avalduste alusel tuli raha teatavasti üle mais. Nii et kahju me ei saanud, aga päevastatistika pilt võib mõistetavalt küsimusi tekitada.
Kirjutasin sellest, miks osakuhinna muutus ei näita sinu tulu, mõni aeg tagasi blogis ka: https://tuleva.ee/lood/pensionifond-tootlus/
Kirjutasin sellest, miks osakuhinna muutus ei näita sinu tulu, mõni aeg tagasi blogis ka: https://tuleva.ee/lood/pensionifond-tootlus/
II samba pensioni indeksfondidesse aasta tagasi raha suunanutest käis kõige kehvemini Tuleva pensionikogujate käsi. Esimese ja viimase vahe vaid ühe aastaga veidi üle 2%. Netotootlused perioodil 30.04.17-30.04.18:
Et siis kõik indeksfondid jäid alla kohalikule inflatsioonile.
Võrdluseks - aktiivselt juhitud agressiivse kategooria pensionifondide kõikide tasude järgsed tootlused olid samal perioodil vahemikus +0,9% kuni +2,8%.
@Joel, Tuleval oli kunagi mingi värk graafikutega, et kõik oli 1 või 2 päeva nihkes. Hetkel su välja toodud graafikus on üles-alla liikumised kõikidel fondidel samadel päevadel. Kas midagi on vahepeal muutunud? Või ehk korrigeerisidki ise paika asja?
jnt,
pikemaid perioode vaadates ei mängi see 1 päev enam suurt rolli. Aga kui Tuleva puhul vaadata 1 päev hilisemat perioodi ehk 02.05.17-02.05.18, siis vaatab sealt vastu +0,51% asemel +0,72% number. Suuresti sama.
pikemaid perioode vaadates ei mängi see 1 päev enam suurt rolli. Aga kui Tuleva puhul vaadata 1 päev hilisemat perioodi ehk 02.05.17-02.05.18, siis vaatab sealt vastu +0,51% asemel +0,72% number. Suuresti sama.
Joel Kukemelk
jnt,
pikemaid perioode vaadates ei mängi see 1 päev enam suurt rolli. Aga kui Tuleva puhul vaadata 1 päev hilisemat perioodi ehk 02.05.17-02.05.18, siis vaatab sealt vastu +0,51% asemel +0,72% number. Suuresti sama.
ligi 50% suurem tootlus ju :)
Vaatan, et Tuleva on nagu pind p....s paljudele. Reaalsus on, aga see et tootlused on kõigil ülimalt tagasihoidlikud
Kord aastas vaatame üle indeksfondide mudelportfellid ning see aeg on nüüd just käes. Tänasest hakkavad kehtima II samba fondile Indeks ja III samba fondile Indeks Pluss uued mudelportfellid.
LHV Pensionifondis Indeks tõuseb arenenud turgude osakaal 47,1% pealt 47,2% peale, arenevate turgude osakaal kerkib 23,4% pealt 23,8% peale ning piiriturgude osakaal langeb 2,5% pealt 2,0% peale. Kinnisvarafondid jätkuvalt 27,0% fondist.
LHV Pensionifondis Indeks Pluss tõuseb arenenud turgude osakaal 64,5% pealt 64,7% peale, arenevate turgude osakaal kerkib 32,1% pealt 32,6% peale ning piiriturgude osakaal langeb 3,4% pealt 2,7% peale.
LHV Pensionifondis Indeks tõuseb arenenud turgude osakaal 47,1% pealt 47,2% peale, arenevate turgude osakaal kerkib 23,4% pealt 23,8% peale ning piiriturgude osakaal langeb 2,5% pealt 2,0% peale. Kinnisvarafondid jätkuvalt 27,0% fondist.
LHV Pensionifondis Indeks Pluss tõuseb arenenud turgude osakaal 64,5% pealt 64,7% peale, arenevate turgude osakaal kerkib 32,1% pealt 32,6% peale ning piiriturgude osakaal langeb 3,4% pealt 2,7% peale.
Kui tahta teha portfelit kasutades samu instrumente mis LHV indeksfondis, siis milliste tickerite abil saaks neid asju osta:
Näiteks esimene Lyxor fond võiks olla LCUW või LCWD, aga LHV sümboli otsing ei anna midagi?
Lyxor Core MSCI World DR UCITS 28,48%
Amundi Index FTSE EPRA Nareit Global UCITS ETF 26,63%
db x-trackers MSCI Emerging Markets Index UCITS 21,60%
iShares Core MSCI World UCITS 13,71%
db x-trackers MSCI World Index UCITS ETF 5,07%
Vanguard FTSE Emerging Markets UCITS ETF 2,16%
iShares MSCI Frontier 100 ETF 2,06%
Näiteks esimene Lyxor fond võiks olla LCUW või LCWD, aga LHV sümboli otsing ei anna midagi?
Lyxor Core MSCI World DR UCITS 28,48%
Amundi Index FTSE EPRA Nareit Global UCITS ETF 26,63%
db x-trackers MSCI Emerging Markets Index UCITS 21,60%
iShares Core MSCI World UCITS 13,71%
db x-trackers MSCI World Index UCITS ETF 5,07%
Vanguard FTSE Emerging Markets UCITS ETF 2,16%
iShares MSCI Frontier 100 ETF 2,06%
Miks mitte kasutada selleks LHV kolmanda samba indeksfondi? See on maksuefektiivsem kui füüsilise isikuna kopeerima hakata.
Kui eesmärk on sarnane allokatsioon saada, siis nõustun invictusega, et mõistlik on seda läbi kolmanda samba fondi teha. Teenustasude optimeerimise mõttes pole ilmselt ka mõtet kolme MSCI World Indexit jälgivat fondi korraga omada.
iShares MSCI Frontier 100 ETF on leitav sümboli FM alt. Vaatame ka teised fondid üle.
iShares MSCI Frontier 100 ETF on leitav sümboli FM alt. Vaatame ka teised fondid üle.
III sammas on problemaatiline... kuidas nüüd öeldagi... ebakonventsionaalse sissetuleku puhul :)
Tahaks säilitada vabadust ja iseotsustusõigust. Jaotus ei tuleks sama, mis pensionifondides. Tahan lisada ka mõned Balti aktsiad, LHV võlakirjad (juba olemas), teisest otsast ka (E)QQQ. Ei kavatse ka tegelikult pensionini hoida. Lisaks näeksin oma portu puhul võimalust teatud ajahetedel ka võimendust kasutada. MSCI World fondidest huvitaks just 0.12% tasuga Lyxori fond.
113366 Ikka vana küsimus: Kas sa arvad, et haldad paremini kui professionaalsed fondihaldurid? Küsimus ikka selles, et võtavad liiga palju haldustasu. Tegelikult ühe inimese kohta vähe, aga kui see korrutada aastate ja inimeste arvuga...
Praegu rääkis minus kadedus :-)
Praegu rääkis minus kadedus :-)
Lyxor Core MSCI World DR UCITS 28,48% sümbol LCUW
Amundi Index FTSE EPRA Nareit Global UCITS ETF 26,63% sümbol EPRA
db x-trackers MSCI Emerging Markets Index UCITS 21,60% sümbol XMME
iShares Core MSCI World UCITS 13,71% sümbol IWDA
db x-trackers MSCI World Index UCITS ETF 5,07% XDWD
Vanguard FTSE Emerging Markets UCITS ETF 2,16% sümbol VFEM
iShares MSCI Frontier 100 ETF 2,06% sümbol FM
Amundi Index FTSE EPRA Nareit Global UCITS ETF 26,63% sümbol EPRA
db x-trackers MSCI Emerging Markets Index UCITS 21,60% sümbol XMME
iShares Core MSCI World UCITS 13,71% sümbol IWDA
db x-trackers MSCI World Index UCITS ETF 5,07% XDWD
Vanguard FTSE Emerging Markets UCITS ETF 2,16% sümbol VFEM
iShares MSCI Frontier 100 ETF 2,06% sümbol FM
Suur tänu!
Kolmveerand oma varast indeksitesse investeerivatest indeksi pensionifondidest näitasid 2018. aastal tulemust, mis jäi vahemikku -3,5% ja -5,4%. Negatiivse tootluse põhjuseks oli keeruline börsiaasta, kus suurtest börsidest USA lõpetas euros mõõdetuna aasta mõne protsendilise miinusega, kuid nt Saksamaa ja Hiina börsi langusnumbrid olid juba 20% ringis. Arenevad turud olid arenenud turgudest nõrgemad. LHV Indeksfond on oma sisult turul olevatest indeksfondidest kõige agressiivsem, kuna võlakirjakomponent on asendatud kinnisvarafondidega ning kus arenevate börsiaktsiate osakaal on võrreldes teiste indeksfondidega kordades suurem, mistõttu negatiivse tootlusega börsiindeksite tõttu tehti ka kõige suurem langus indeksfondide seas.
