USA indeksid lõpetasid eilse päeva Ühendriikide oodatust nõrgema tööjõuraporti ja odavama dollari tõttu arvestatava tõusuga (S&P 500 +0,57%, Dow +0,49%), kuid taaskord jätkus pinna all teine mäng, sest spekulatiivsemat laadi turu lemmikud käitusid võrdlemisi närviliselt. See võib olla üheks märgiks, et kui nö esimesed ratsud on rivist väljas, siis mingi hetk võib järgneda ka ülejäänud turg. Samas Russell 2000 indeks näitas uut rekordit püstitades, et investorid julgevad endiselt raha paigutada ka väiksematesse ettevõtetesse. Euroopas kerkis laiapõhjaline Stoxx 600 indeks 0,45%.
Tehnilisest küljest vaadatuna on S&P 500 jõudnud üsna lähedale sellele tasemele, kus indeks on tugevalt üleostetud, mistõttu oleks kasumivõtt üsna ootuspärane.
Makrouudistest oli fookuses USA tööjõuraport, mille kohaselt loodi septembris väljaspool põllumajandussektorit 148 tuhat töökohta, oluliselt vähem võrreldes analüütikute oodatud 180 tuhandega. Seda puudujääki aitas siiski mõnevõrra pehmendada augusti numbri revideerimine ülespoole 169 tuhande pealt 193 tuhandele. Töötuse määr kahanes 0,1 protsendipunkti võrra 7,2% peale, kuid kuna tööjõus osalemise määr püsis muutumatuna (siiski kolme aastakümne madalaimal tasemel), tulenes tööpuuduse langus positiivsetest teguritest. Erilist kõneainet ei pakkunud ka palgastatistika, sest keskmine tunnitasu paranes augustiga võrreldes 0,1% ja aasta baasil 2,1% (reaalkasv seega sisuliselt olematu).
EUR/USD kerkis 0,7% 1,3781 dollarile, kuna arvatust aeglasem töökohtade loomine räägib suurema tõenäosusega selle stsenaariumi kasuks, et Föderaalreserv ei saa niipea rahatrükki vähendada.
Liikudes tänase päeva juurde, siis Euroopas avaldatakse esimesed ettevõtete kindlustunde indeksid ning Inglise keskpank avab oma eelmise kohtumise telgitagused. USAs on laual teisejärguline makro ning fookus võiks pigem langeda ettevõtete tulemustele, kelle seas raporteerivad näiteks Boeing, Caterpillar, Eli Lilly, AT&T.
09.45 Prantsusmaa ettevõtete kindlustunne (oktoober)
11.30 Inglise keskpanga eelmise kohtumise protokoll
12.00 Eurotsooni valitsuste võlakoorem (teine kvartal)
14.00 USA hüpoteeklaenude taotlused (18. oktoobril lõppenud nädalal)
USA indeksite futuurid kauplevad hetkel -0,4% madalamal. Euroopa on alustamas -0,1% võrra punases. 
USA rõivaste jaemüüja Coachi aktsia tegi -7,53% kukkumise, kuna ettevõtte esimese kvartali kasumit survestas konkurentsi suurenemine USAs. Ettevõtte esimese kvartali puhaskasum langes 217,9 mln dollarini (0,77 dollarit aktsia kohta) aastataguse 221,4 mln dollari (0,77 dollarit aktsia kohta) pealt. Analüütikud ootasid tulemuseks 0,76 dollarit aktsia kohta. Käive vähenes kvartalis 0,9% ehk 1,15 mld dollarini, jäädes alla analüütikute 1,19 mld dollari suurusele ootusele. Põhja-Ameerikas vähenes müük kvartalis 1% ehk 778 mln dollarini ning müük väljaspool USA langes 365 mln dollarini aastataguse 367 mln dollari pealt. Põhja-Ameerika võrreldavate poodide müügi 6,8% langus osutus analüütikute 2,9% ootusest suuremaks. Ühe aasta jooksul on Coachi aktsia odavnenud umbes 12%. Aktsia viimase 12-kuu graafik:
Kodumasinate tootja Whirlpool aktsia rallis +11,62%, kuna ettevõtte kolmanda kvartali kasum rohkem kui kahekordistus tänu nõudluse kasvule USAs. Whirlpooli kasum kasvas 196 mln dollarini (2,42 dollarit aktsia kohta) aastataguse 74 mln dollari pealt (0,94 dollarit aktsia kohta). Korrigeeritud kasum kasvas 2,72 dollarini aktsia kohta ning tulemus ületas analüütikute 2,61 dollari suurust ootust. Käive kasvas kvartalis 4,2% ehk 4,68 mld dollarini oodatud 4,74 mld asemel. Suurimal turul ehk Põhja-Ameerikas kasvas käive 8% ehk 2,6 mld dollarini. Ettevõte tõstis ka majandusaasta kasumiprognoosi 9,90-10,10 dollari peale aktsia kohta varasema 9,50-10,00 dollari pealt. Ettevõte prognoosib majandusaastal USAs müügi kasvuks 9%, Ladina-Ameerikas 1%, Euroopas, Lähis-Idas ja Aasias müügi muutumatuks jäämist ning Aasias 2% langust.
USA tehnoloogiaettevõte Apple (-0,29%) esitles uut iPad mini ning õhemat ja kergemat tahvelarvutit iPad Air. iPad Air hakkab maksma 499 dollarit ning tuleb müügile 1. novembril. iPad mini hinnaks on 399 dollarit ning see saabub müügile novembrikuu jooksul. Apple esitles ka uut Maci tarkvara, OS X Mavericks, mille saab tasuta alla laadida.
Peugeoti kolmanda kvartali müük vähenes aasta baasil -3,7% 12,1 miljardi euroni, mis osutus oodatust pisut väiksemaks. Strateegiline liit GMiga peaks küll aitama saavutada ühe miljardi dollari suurust kokkuhoidu 2016.aastaks, kuid näib, et selle saavutamiseks tuleb leida täiendavaid meetmeid.
PEUGEOT CITROEN 3Q SALES EU12.1B; ANALYST ESTIMATE EU12.2B
PEUGEOT SAVINGS GOAL IS NOW $1B A YEAR BY 2016 FROM GM ALLIANCE
PEUGEOT SAYS ALLIANCE WITH GM WILL CONTINUE
PEUGOET IS EXAMINING OTHER PROJECTS WITH GM, SPOKESMAN SAYS
PEUGEOT CITROEN 3Q SALES EU12.1B; ANALYST ESTIMATE EU12.2B
PEUGEOT SAVINGS GOAL IS NOW $1B A YEAR BY 2016 FROM GM ALLIANCE
PEUGEOT SAYS ALLIANCE WITH GM WILL CONTINUE
PEUGOET IS EXAMINING OTHER PROJECTS WITH GM, SPOKESMAN SAYS
Prantsuse ettevõtete kindlustunne paranes indeksi näol oktoobris punkti võrra 98 punkti peale, mis oli ootuspärane liikumine
Hiina viie suurima panga (Industrial & Commercial Bank of China, Agricultural Bank of China, Bank of China, Bank of Communications ning China Construction Bank) halbade laenude maht kasvas esimesel poolaastal 22,4 mld jüaani võrra ehk 349,9 mld jüaanini, moodustades 1% kogu laenudest. Provisjone suurendati 83,1 mld jüaani võrra. Võrdluseks, aasta varem suurenesid provisjonid 72,9 mld jüaani võrra. Viis suurimat panka kirjutasid esimesel poolaastal maha 22,1 mld jüaani (3,65 mld dollari) väärtuses halbu laene, mida on peaaegu kolm korda rohkem kui aasta varem (7,65 mld jüaani).
Kristiina, saad kommenteerida ka AA eilset liikumist?
Ja siis võiks veel Corningu liikumist kommenteerida, see sinder pole ka suurem asi liikuja olnud :)
USA suurima alumiiniumitootja Alcoa aktsia rallis eile +8,84% ning selle põhjuseks oli eelmisel nädalal rekordilise tasemeni (10% aktsiate arvust) kasvanud lühikeste positsioonide sulgemine. Investorid muutusid Alcoa aktsia suhtes positiivsemaks, kuna nad loodavad, et alumiiniumitootjad on jõudnud lõpuni ületootmisest tingitud tootmise vähendamisega. Aktsias põhjustas massilist lühikeseks minekut ka teadmatus LME ladudes hoitava alumiiniumivarude vaidluse lahenduse üle (LMElt oodatakse alumiiniumivarude vähendamist).
Lisaks teatas Alcoa ühisettevõtte loomisest Venemaa ettevõttega VSMPO-AVISMA (maailma suurim titaaniumi tootja), et hakata lennukitootjatele titaaniumist ja alumiiniumist komponente tootma. Ühinemisega loodetakse paremini vastata sektori nõudluse kasvule. Komponentide tootmisega loodetakse alustada 2016. aastal.
Lisaks teatas Alcoa ühisettevõtte loomisest Venemaa ettevõttega VSMPO-AVISMA (maailma suurim titaaniumi tootja), et hakata lennukitootjatele titaaniumist ja alumiiniumist komponente tootma. Ühinemisega loodetakse paremini vastata sektori nõudluse kasvule. Komponentide tootmisega loodetakse alustada 2016. aastal.
Corningi’l (GLW) eile tulemused, mis enam-vähem vastasid ootustele, kuid huvitavam oli see, et Corning saab 100%-lise osaluse Samsung Corning Precision Materials’is (SCP), kes toodab LCD klaase suurtele Korea LCD ekraanide tootjatele Samsung Display ja LG Display. Vastutasuks siis Samsungile 43%-lise osaluse eest $1,9 miljardi väärtuses konverteeritavaid eelisaktsiaid (dividend 4,25%, konverteerimishind $20/aktsia, konverteerimispiirang 7 aastat). Corning kavatseb ülejäänud kolm väikeaktsionäri, kellele kuulub 7% SCP’st välja osta. Corning kuulutas eile välja ka $2 mld suuruse aktsiate tagasiostuprogrammi, mis sisuliselt eemaldab Samsungi eelisaktsiate lahjendava mõju.
SCP on Corningi jaoks põhiline kasumiallikas ning täisosaluse saamisega tõuseb Corningi aktsiapõhine kasum ligikaudu 20% aastatel 2014 ja 2015, lisaks loodetakse sünergiaefektide abil kokku hoida $100 miljonit. Müügituludele lisandub aastas ca $2 miljardit. Lisaks suureneb Corningi rahaliste vahendite maht $1,2 mld võrra ning vaba rahavoog $500 miljoni võrra. Peale selle pikendati koostöölepingut Samsungiga 2023. aastani (varasemalt kehtis 2012. jaanuarist alates 5-aastane leping) ning lisaks kavatseb Samsung läbi eelisaktsiate investeerida Corningisse veel $400 mln, mis teeb Samsungi osaluse suuruseks Corningis 7,4%. Lisainfoks niipalju, et Corningu tootevalikusse kuulub paljudel nutiseadmetel kasutatav Gorilla klaas.
SCP on Corningi jaoks põhiline kasumiallikas ning täisosaluse saamisega tõuseb Corningi aktsiapõhine kasum ligikaudu 20% aastatel 2014 ja 2015, lisaks loodetakse sünergiaefektide abil kokku hoida $100 miljonit. Müügituludele lisandub aastas ca $2 miljardit. Lisaks suureneb Corningi rahaliste vahendite maht $1,2 mld võrra ning vaba rahavoog $500 miljoni võrra. Peale selle pikendati koostöölepingut Samsungiga 2023. aastani (varasemalt kehtis 2012. jaanuarist alates 5-aastane leping) ning lisaks kavatseb Samsung läbi eelisaktsiate investeerida Corningisse veel $400 mln, mis teeb Samsungi osaluse suuruseks Corningis 7,4%. Lisainfoks niipalju, et Corningu tootevalikusse kuulub paljudel nutiseadmetel kasutatav Gorilla klaas.
Bloombergi vahendusel ülevaade sellest, kui suur osa S&P 500 firmadest on erinevatel kvartalitel löönud analüütikute ootusi käibe (puanane) ja aktsiakasumi osas (valge tulp). Kasumi osas on pilt stabiilsem, müügitulu puhul muutlikum ja nõrgem, mis võib osalt olla tingitud ka sellest, et kasumiaruande esimest rida on keerulisem mõjutada võrreldes viimasega. Siinjuures peaks meeles pidama ka seda, et ületajate osakaalud on tegelikult isegi kõrged, kui võtta arvesse, kuidas latti on vastava kvartali lähendes allapoole toodud.
Inglise keskpanga eelmise kohtumise protokoll midagi uut ei paku, majandus pigem üllatamas positiivsemalt, kuid sellest hoolimata ei peeta muutust rahapoliitikas vajalikuks.
BANK OF ENGLAND BOND-PURCHASE VOTE 9-0; INTEREST-RATE VOTE 9-0
BOE SAYS NO MPC MEMBER THOUGHT POLICY TIGHTENING WAS NEEDED
BOE SAYS SURVEYS POINT TO 2% GROWTH OVER SECOND HALF OF 2013
BOE SAYS INFLATION EXPECTATIONS REMAIN WELL ANCHORED
BANK OF ENGLAND BOND-PURCHASE VOTE 9-0; INTEREST-RATE VOTE 9-0
BOE SAYS NO MPC MEMBER THOUGHT POLICY TIGHTENING WAS NEEDED
BOE SAYS SURVEYS POINT TO 2% GROWTH OVER SECOND HALF OF 2013
BOE SAYS INFLATION EXPECTATIONS REMAIN WELL ANCHORED
Euroala valitsuste võlakoorma ja SKP suhe kerkis teise kvartali lõpuks 93,4%ni vs 92,3% esimeses kvartalis. Suurima hüppe tegi Küprose näitaja (+10,8 protsendipunkti 98,3%ni), kellele järgnesid Kreeka (+8,6pp 169,1%ni ), Sloveenia (+7,9pp 62,6%ni). Portugal (+3,8pp 131,3%ni) ja Itaalia (+3,0pp 133,3%ni).
CAT jääb ootustele alla ning tõmbab neljandat korda selle aasta prognoose madalamale
Caterpillar prelim $1.45 vs $1.68 Capital IQ Consensus Estimate; revs $13.42 bln vs $14.43 bln Capital IQ Consensus Estimate
Caterpillar lowers FY13 guidance AGAIN: EPS to $5.50 from $6.50 vs $6.23 Capital IQ Consensus Estimate; revs to $55 bln from $56-58 bln vs $56.74 bln Capital IQ Consensus Estimate
Caterpillar sees FY14 sales -5 to +5% YoY to $52.25-57.75 bln vs. the $59 bln consensus
Caterpillar prelim $1.45 vs $1.68 Capital IQ Consensus Estimate; revs $13.42 bln vs $14.43 bln Capital IQ Consensus Estimate
Caterpillar lowers FY13 guidance AGAIN: EPS to $5.50 from $6.50 vs $6.23 Capital IQ Consensus Estimate; revs to $55 bln from $56-58 bln vs $56.74 bln Capital IQ Consensus Estimate
Caterpillar sees FY14 sales -5 to +5% YoY to $52.25-57.75 bln vs. the $59 bln consensus
Boeing seevastu rõõmustab aktsionäre positiivsemate sõnumitega. Aktsia eelturul +1,8%
Boeing prelim $1.80 vs $1.55 Capital IQ Consensus Estimate; revs $22.13 bln vs $21.67 bln Capital IQ Consensus Estimate
Boeing raises FY13 $6.50-6.65 from prior guidance of $6.20-6.40 vs $6.46 Capital IQ Consensus Estimate
Boeing prelim $1.80 vs $1.55 Capital IQ Consensus Estimate; revs $22.13 bln vs $21.67 bln Capital IQ Consensus Estimate
Boeing raises FY13 $6.50-6.65 from prior guidance of $6.20-6.40 vs $6.46 Capital IQ Consensus Estimate
Paluks ka CREE kohta kommentaari.
Kuulge, nali naljaks, aga see ei ole ju Elmar, kus soovilugu saab.
Aktsia tuli eelmine kvartal tulemustega, kus kõik olid jõudnud jube häppiks minna ja silda viskasid. aktsia sai teenitult peksa. Siis siin juhtus selline lugu, et Goldman ja Canaccord tegid ühel päeval ilusaid kommentaare sellele, seda tulemust on igal graafikul näha.
Nüüd tuli aktsia teist korda koos latiga maha. Osad shordivad, kaks mingist näkast dg-d on ka, aga pole see olukord, mis eelmine kvartal minu meelest. See short ei pruugi hästi lõppeda, nats kardan.
Aktsia tuli eelmine kvartal tulemustega, kus kõik olid jõudnud jube häppiks minna ja silda viskasid. aktsia sai teenitult peksa. Siis siin juhtus selline lugu, et Goldman ja Canaccord tegid ühel päeval ilusaid kommentaare sellele, seda tulemust on igal graafikul näha.
Nüüd tuli aktsia teist korda koos latiga maha. Osad shordivad, kaks mingist näkast dg-d on ka, aga pole see olukord, mis eelmine kvartal minu meelest. See short ei pruugi hästi lõppeda, nats kardan.
kustutatud post
Tänud, Kristiina